Lön eller utdelning – vad lönar sig för dig som ägare?

Som ägare i ett aktiebolag väljer du hur du plockar ut pengar: lön, utdelning eller en mix. Det billigaste alternativet på pappret är sällan det bästa i verkligheten – pension, försäkringar och 3:12-utrymme påverkar helhetsbilden.

Grundskillnaden

Lön är kostnad i bolaget (drar ner bolagsskatten) men beskattas som tjänsteinkomst hos dig, plus arbetsgivaravgifter för bolaget. Utdelning tas ur beskattad vinst (bolaget har redan betalat 20,6 % bolagsskatt) och beskattas hos dig med 20 % upp till gränsbeloppet enligt 3:12.

Vad du 'ser' vs vad du 'får'

Det räcker inte att titta på skattesatserna. En krona i lön ger dig pensionsrätt, sjukpenninggrundande inkomst (SGI), föräldrapenning och a-kassa – utdelning gör det inte. Om du valt bort de sociala trygghetssystemen ekonomiskt lönar det sig ändå att förstå vad du väljer bort.

Lönens dolda värden

Allmän pension: grundas på lön upp till taket 7,5 IBB.
Sjukpenninggrundande inkomst: taket är samma – bara löneinkomst räknas.
Föräldrapenning: baseras på SGI.
Möjlighet till tjänstepension: bolaget kan betala pensionsförsäkring, en effektiv förmån.

3:12-effekten: lön kan skapa mer utdelningsutrymme

Enligt huvudregeln i 3:12 räknas ett lönebaserat utrymme in i gränsbeloppet. Men det förutsätter att du själv tagit ut tillräcklig egen lön. En för låg egen lön 2026 kan alltså kosta dig utdelningsutrymme 2027. Räkna på lönenivån innan du bestämmer dig.

Lönekravet baseras på inkomstbasbeloppet och ändras årligen. Kontrollera 2026-års siffror hos Skatteverket innan du fattar beslut.

En grov modell att räkna på

Steg 1 – lön upp till brytpunkten (statlig skatt börjar): oftast förmånligt jämfört med utdelning.
Steg 2 – lön upp till nivån som ger fullt 3:12-utrymme via huvudregeln: värde 'köpt' i form av framtida utdelning.
Steg 3 – utdelning inom gränsbeloppet: låg skatt, men ingen pension.
Steg 4 – utdelning över gränsbeloppet men under tjänstetaket: beskattas som tjänsteinkomst.

Pensionsavsättning: nästan alltid värt att titta på

Bolaget kan sätta av upp till 35 % av bruttolönen (max 10 prisbasbelopp) till tjänstepension utan att det räknas som förmån hos dig. Det är ofta ett av de mest effektiva sätten att flytta pengar från bolaget till dig privat – särskilt om du är över 50 och närmar dig pensionen.

Praktiskt: hur bestämmer man sig?

Sätt en 'nödlön' som du behöver för att leva – ta ut den.
Räkna: räcker vinsten till både lönekrav (huvudregel 3:12) och utdelning?
Om ja: ta lön upp till lönekravet + maxad utdelning inom gränsbeloppet.
Om nej: förenklingsregeln kan ge bättre utrymme ett år med låg vinst.
Sätt tjänstepension som kompletterar – både för skatt och trygghet.

Vad ska du INTE göra?

Ta enbart utdelning under många år utan att bygga pension.
Bestämma utdelning på känsla utan att räkna gränsbeloppet.
Betala ut lön i december som du 'egentligen' redan tagit ut i utdelning – Skatteverket kollar på pengaflöden, inte bokningsordning.

FAQ

›Kan jag ta både lön och utdelning?

Ja, det är det vanligaste upplägget. Lön varje månad, utdelning en gång per år efter bolagsstämman.

›När beslutas utdelning?

På ordinarie eller extra bolagsstämma. Protokollet ska sparas.

›Räknas semesterersättning?

Bara på lön. Utdelning ger ingen semesterlön eller sociala förmåner.

Innehållet är pedagogisk vägledning och utgör inte bindande skatte- eller juridisk rådgivning. Regler, gränsbelopp och datum ändras – kontrollera alltid mot Skatteverket och Bolagsverket eller rådgör med en byrå innan du fattar beslut.